Новый формат ипотеки: стартуют ипотечные микрокредитные компании в России

Зачем создаются ИМКК

Появление ипотечных микрокредитных компаний — ответ на ограниченный доступ части населения к банковским кредитам. Новая структура призвана упростить оформление ипотеки для заёмщиков, которым сложно подтвердить доход или накопить большой первоначальный взнос. Государство рассчитывает, что ИМКК займут нишу между классическими банками и МФО, сохранив при этом прозрачность и регулирование со стороны ЦБ.

Согласно проекту, ИМКК смогут работать как в рамках федеральных программ, так и на открытом рынке, где ставки по займам будут формироваться индивидуально. Основная цель — сделать ипотеку доступной для регионов и небольших городов, где банки не всегда готовы активно кредитовать.

Как это скажется на рынке ипотеки

Введение нового формата может изменить баланс между крупными банками и частными кредитными организациями. Для клиентов появится больше возможностей выбрать оптимальные условия, но при этом усилится внимание к прозрачности и защите прав заёмщиков. Аналитики отмечают: если механизм ИМКК заработает эффективно, это может привести к увеличению конкуренции и, как следствие, — к снижению ставок на первичном рынке жилья.

По информации темы «Финансы» в поиске Яндекса, в Санкт-Петербурге на начало ноября 2025 года средняя ставка по ипотеке на первичное жильё составляет от 5,99% до 19,9%. Минимальный ежемесячный платёж при стоимости квартиры 4,2 млн ₽ и первоначальном взносе 20% — около 20 000 ₽. Наиболее выгодные условия по семейной ипотеке сейчас предлагают Банк ДОМ.РФ и Уралсиб, а коммерческие ставки по стандартным программам превышают 17% годовых.

Эти данные показывают, что разрыв между государственными программами и рыночными ставками остаётся значительным. Именно этот разрыв и должны частично закрыть ипотечные микрокредитные компании, предлагая гибкие условия для заёмщиков, которые не проходят по банковским критериям.

Какие риски и перспективы

• Плюсы: более гибкие условия, меньший пакет документов, возможность финансирования строительства индивидуальных домов.
• Минусы: потенциально более высокие риски невозвратов, ограниченные ресурсы по сравнению с банками, необходимость усиленного надзора.
• Перспектива: в случае успеха модель ИМКК может стать драйвером ипотечного роста в малых городах и для новых категорий заёмщиков — самозанятых, фрилансеров, молодых семей.

Что ждёт рынок в 2026 году

Эксперты ожидают, что уже к середине 2026 года ИМКК смогут занять до 10% рынка ипотечного кредитования. При этом банки, чтобы не потерять клиентов, будут развивать свои «облегчённые» ипотечные продукты с упрощённой верификацией доходов и скоринговыми моделями на основе больших данных.